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芥末堆文，2018 年 6 月 6 日晚間，三壘股份對外發(fā)布公告，披露了收購早教標(biāo)的美杰姆的具體細(xì)節(jié)。三壘股份擬通過支付現(xiàn)金的方式購買美杰姆教育科技股份有限公司 100%股權(quán)，初步確定本次交易的交易價(jià)格為 33 億 元。

據(jù)了解，此次收購，三壘股份將設(shè)立一家控股子公司作為收購的實(shí)施主體，其中：上市公司將認(rèn)繳該子公司70%的注冊資本，獨(dú)立第三方投資者認(rèn)繳剩余 30%的注冊資本。在子公司收購美杰姆時(shí)，上市公司擬出資 70%，合計(jì) 23.10 億元；第三方投資者擬出資 30%，合計(jì) 9.90 億元。子公司將以支付現(xiàn)金的方式購買美杰姆 100%股權(quán)。

據(jù)公告表示，本次收購交易涉及的業(yè)績對賭為：美杰姆公司將實(shí)現(xiàn) 2018 年、2019 年、2020 年的實(shí)際凈利潤分別不低于人民幣 1.8 億元、 2.38 億元、2.9 億元。 為避免疑義，各方確認(rèn)，在計(jì)算標(biāo)的公司 2018 年度承諾凈利潤與實(shí)際凈利潤時(shí)，應(yīng)假設(shè)其已經(jīng)于 2018 年 1 月 1 日完成業(yè)務(wù)重組。

(美杰姆被早教品牌美吉姆授權(quán))

從目前美杰姆的財(cái)務(wù)狀況來看，完成業(yè)績承諾并不難。根據(jù)公告，截至 2017 年 12 月 31 日，美杰姆在全國范圍內(nèi)共有 340 家美吉姆早教中心。公司 2016、2017 年的營業(yè)收入分別 11,719.66 萬元、 21,663.03 萬元，凈利潤分別為 3,476.91 萬元、8,509.35 萬元。本次交易前，美杰姆進(jìn)行內(nèi)部重組，將持有的大部分直營中心股權(quán)轉(zhuǎn)讓三壘股份的子公司，并成為加盟中心。本次交易完成后，三壘股份將通過美杰姆主要從事美吉姆早教中心授權(quán)加盟業(yè)務(wù)。

據(jù)了解，此次收購已經(jīng)是這家制造企業(yè)布局教育領(lǐng)域的第二次行動。2017年2月，三壘股份以3億元收購留學(xué)咨詢公司楷德教育，隨后出資1.1億元成立三家教育業(yè)務(wù)全資子公司：珠海啟星未來教育基金管理有限公司、珠海啟星百年樹人教育基金管理有限公司和北京三壘企業(yè)管理有限公司。2017年7月，三壘股份試圖購買早幼教公司睿優(yōu)銘51%股權(quán)，但并未取得成功。三壘股份也在公告中表示，此后計(jì)劃進(jìn)一步完善在教育產(chǎn)業(yè)鏈的布局。